详细分析互联网金融的走向趋势

摘要：从当下消费、投资等状况看，互联网金融已经占领了一部分市场，对传统经济造成了不小的冲击。比如阿里巴巴推出“余额宝”这一网络理财产品后，投资者能够获得更高的利润，于是投资者逐渐接受这种新型的理财方式。而各大银行也开始想对策、大改之前的策划。“余额宝将会改变整个投资行业”，这句话是真的吗？互联网金融超越甚至完全取代传统金融吗？

关键字：互联网金融   传统金融    发展趋势

一、   互联网金融

什么是互联网金融？词条上很容易找到答案：“互联网金融是指以依托于支付、云计算、社交网络以及搜索引擎，app等互联网工具，实现资金融通、支付和信息中介等业务的一种新兴金融。互联网金融不是互联网和金融业的简单结合，而是在实现安全、移动等网络技术水平上，被用户熟悉接受后（尤其是对电子商务的接受），自然而然为适应新的需求而产生的新模式及新业务。”简而概之，互联网金融是传统金融行业与互联网精神相结合的新兴领域。

当前互联网的金融发展，由传统金融机构和非金融机构组成。传统金融机构主要为传统金融业务的互联网创新及电商化设计；非金融机构则主要是指：①.众筹模式的网络投资平台②.P2P模式的网络借贷平台；；③.第三方支付平台等等形式。

下面简单分析一下这三种主要的互联网网络筹资、投资交易特点。

①  众筹

众筹是指借用网络平台的形式为大众筹资或群众筹资，即通过展示，向网友募集项目资金的模式。本意众筹是利用互联网和SNS传播的特性，让创业企业、艺术家或个人对公众展示他们的创意及项目，争取大家的关注和支持，进而获得所需要的资金援助。众筹平台的运作模式大同小异——需要资金的个人或团队将项目策划交给众筹平台，经过相关审核后，便可以在平台的网站上建立属于自己的页面，用来向公众介绍项目情况。 众筹本身除了“积小成多成大用”之外，也是平台积累人气进行下一步活动的重要方式。

②  P2P网贷

P2P英语翻译过来是：Peer-to-Peerlending，即点对点信贷。P2P网贷是指通过第三方互联网平台进行资金借、贷双方的匹配，需要借贷的人群可以通过网站平台寻找到有出借能力并且愿意基于一定条件出借的人群，帮助贷款人通过和其他贷款人一起分担一笔借款额度来分散风险，也帮助借款人在充分比较的信息中选择有吸引力的利率条件。让借贷也走上了互联网之路。

③  第三方支付

第三方支付狭义上是指具备一定实力和信誉保障的非银行机构，借助通信、计算机和信息安全技术，采用与各大银行签约的方式，在用户与银行支付结算系统间建立连接的电子支付模式。从广义上讲第三方支付是指非金融机构作为收、付款人的支付中介所提供的网络支付、预付卡、银行卡收单以及中国人民银行确定的其他支付服务。

第三方支付已不仅仅局限于最初的互联网支付，而是成为线上线下全面覆盖，应用场景更为丰富的综合支付工具。作为经常网购和网游的人，第三方支付便捷了我们支付方式和安全认证的同时，促进了消费投资等。

除此之外，还有数字货币、数据金融分析等等其他形式。

二、   传统金融

相比之下，传统金融就比较好理解了。传统金融，主要是指只具备存款、贷款和结算三大传统业务的金融活动。传统金融分为广义狭义两种定义，其中狭义的金融专指信用货币的融通；而广义的寿命周期成本还包括消费者购买后发生的使用成本、废弃成本等。简单来说，金融就是资金的融通。金融是货币流通和信用活动以及与之相联系的经济活动的总称，广义的金融泛指一切与信用货币的发行、保管、兑换、结算，融通有关的经济活动，甚至包括金银的买卖。

目前除了发展不景气的个别地区，很难看到纯粹的传统金融模式。传统金融正在逐渐升级、调整，应对着互联网金融的冲击。

三、   互联网金融的优势

通过互联网、移动互联网等工具，互联网金融使得传统金融业务具备透明度更强、参与度更高、协作性更好、中间成本更低、操作上更便捷。互联网金融的发展已经越来越在融通资金、资金供需双方的匹配等方面深入传统金融业务的核心。其主要优势如下：

①  成本低

互联网金融模式下，资金供求双方可以通过网络平台自行完成信息甄别、匹配、定价和交易，无传统中介、无交易成本、无垄断利润。一方面，金融机构可以避免开设营业网点的资金投入和运营成本；另一方面，消费者可以在开放透明的平台上快速找到适合自己的金融产品，削弱了信息不对称程度，更省时省力。

②  效率高

互联网金融业务主要由计算机处理，操作流程完全标准化，客户不需要排队等候，业务处理速度更快，用户体验更好。支付宝有“转账2小时实时到账”功能，对于不愿出门的宅男宅女们而言，确实无比便利。如果所有金额交易都在支付宝内进行，可以想象，便捷程度一定远远大于去银行进行各种手续的处理模式。

③  覆盖广

互联网金融模式下，客户能够突破时间和地域的约束，在互联网上寻找需要的金融资源，能够更便捷地找到客户，提供服务。互联网金融的客户以小微企业为主，覆盖了部分传统金融业的金融服务盲区，有利于提升资源配置效率，促进实体经济发展。

四、   互联网金融的劣势

“人无完人，金无足赤。”这句话用在任何方面都是成立的。很久之前就有人说“科技/网络是把双刃剑”，借助互联网平台的金融模式，直接关系到金钱，肯定不是完美的，它的劣势主要集中在以下几点：

①  信用风险大

互联网金融还没有接入人民银行征信系统，也不存在信用信息共享机制，不具备类似银行的风控、合规和清收机制，容易发生各类风险问题。现阶段中国信用体系尚不完善，互联网金融的相关法律还有待配套，互联网金融违约成本较低，容易诱发恶意骗贷、卷款跑路等风险问题。

互联网金融在中国处于起步阶段，还没有监管和法律约束，缺乏准入门槛和行业规范，整个行业面临诸多政策和法律风险。

②  网络安全隐患大

中国互联网安全问题突出，网络金融犯罪问题不容忽视。一旦遭遇黑客攻击，互联网金融的正常运作会受到影响，危及消费者的资金安全和个人信息安全。基础信息或者有关密码的信息一旦泄露，对于个人的损失是惨重的；黑客入侵等，对整个机构的经济安全可能构成巨大威胁。

所以现阶段，人们对于互联网的心态还是半信任半犹豫的，这也是为什么许多人还未完全接受新型金融模式的部分原因。

五、    互联网金融与传统金融

就现在发展趋势来看，互联网金融更易于被年轻人接受，那么这是否意味着，多年之后，当现在的年轻人发展成为老人，到时候互联网金融就可以完全取代传统金融？

参考了多方演讲与资料，得出的结论是：非也。

点融网CEO郭宇航评论：改变了金融的交易范围，交易规模和它参与交易的数，的确有很多革命性的影响在方方面面，但从根本本质上，不管是传统金融还是互联网金融，金融交易的本质并不会改变，直接的跨期价值交换，金融交易是信用的交换，这些本质不会因为互联网的出现而发生根本的变化。

互联网金融与传统金融各有利弊，而且有些优点是无法取代、甚至再怎么发展也没法达到的： 比如银行的安全稳妥，不打破常规；互联网的便捷快速、处理速度；同理，互联网金融也做不到银行的贷款安全系数高，传统金融处理问题也不及互联网金融便捷及时——尤其是你在急等时。

因此，他们虽然矛盾，在抢占市场，在虎视眈眈，他们却不会取代或者消失。

最后引用陈志武的一段讲话作为小结收尾吧：“总体来说这十几年给我最大的认识就是，信用交易是非常难的，所以在今天互联网越来越发达以后，如果认为今后所有的传统金融会消失，取而代之的是那些不需要见面的互联网平台，可以完全替代以前的多种金融交易的话，那是不可能的，这和人的本质、和现实是非常相关的。”